Check Point Software Technologies Ltd. (CHKP), 2024’ün üçüncü çeyreğinde güçlü sonuçlar açıkladı. CEO Gil Shwed ve CFO Roei Golan, stratejik satın almalar ve ürün talebinin etkisiyle olumlu bir görünüm sundular. Şirketin geliri yıllık bazda %7 artarak 635 milyon dolara ulaşırken, GAAP dışı hisse başına kazanç %9 artışla 2,25 dolar oldu.
Abonelik gelirleri %12 büyürken, hesaplanan faturalama %6 arttı; ancak bazı anlaşmalar dördüncü çeyreğe ertelendi. Görüşmede ayrıca dördüncü çeyrek ve gelecek yıl için iyimserlik vurgulandı. Odak noktası Infinity platformu ve güvenlik operasyonları yeteneklerini güçlendiren Cyberint satın alması oldu.
Önemli Noktalar
- Check Point Software, 3. çeyrekte 635 milyon dolar gelir açıkladı, bu yıllık bazda %7 artış anlamına geliyor.
- GAAP dışı hisse başına kazanç %9 artarak 2,25 dolar oldu.
- Abonelik gelirleri %12 artışla 277 milyon dolara yükseldi.
- Infinity platformu artık toplam gelirlerin %15’ini oluşturuyor.
- Harmony Email’in yıllık tekrarlayan geliri (ARR) 100 milyon doları aştı.
- Amerika, EMEA ve APAC bölgelerinde gelir artışı sırasıyla %3, %7 ve %17 oldu.
- Şirket, Cyberint’i 186 milyon dolara satın aldı.
- Tam yıl gelir beklentisi 2.475 milyon dolar ile 2.625 milyon dolar arasında, hisse başına kazanç aralığı ise 9,05 dolar ile 9,15 dolar arasında korundu.
Şirket Görünümü
- Check Point, güçlü talep ve stratejik satın almaların büyümeyi desteklemesiyle 4. çeyrek ve 2025 için olumlu bir görünüm sunuyor.
- Tam yıl gelir beklentisi değişmedi, 4. çeyrek geliri 675 milyon dolar ile 715 milyon dolar arasında, hisse başına kazanç ise 2,60 dolar ile 2,70 dolar arasında öngörülüyor.
- Şirket, SASE tekliflerinin 2025’ten itibaren gelirlere önemli etkisi olacağını tahmin ediyor.
Olumsuz Noktalar
- Bazı anlaşmaların 4. çeyreğe ertelenmesi hesaplanan faturalamayı etkiledi.
- İşgücü yatırımları ve satın almalar nedeniyle faaliyet giderleri %9 arttı.
- Infinity’nin esnek faturalama modeli nedeniyle gelir tanıma oynaklığı yaşanıyor.
- Özellikle yaz aylarında Avrupa pazarında zorluklar yaşandığı kabul edildi.
Olumlu Noktalar
- Infinity platformu ve Harmony Email güçlü büyüme sağlıyor.
- Amerika bölgesi sağlıklı bir satış hattı ve olumlu anlaşma akışı gösterdi.
- Yılın başlarında başlatılan Kanal İş Ortağı Programı olumlu geri bildirimler aldı.
- Şirket, NVIDIA’nın gömülü DPU çipleriyle AI altyapısını güvence altına almak için fırsatları araştırıyor.
Eksikler
- Genel büyümeye rağmen, 3. çeyrekte Kalan Performans Yükümlülükleri (RPO) büyümesi 2. çeyrekteki %10’dan %8’e düştü.
- Infinity anlaşmalarıyla ilgili gelir tanıma riskleri bazı gelirlerin 2025’e ertelenmesine neden olabilir.
Soru-Cevap Öne Çıkanlar
- Yönetim, ABD’deki sağlıklı satış hattı ve potansiyel pazar payı kazanımlarını tartıştı.
- Son satın almalar ve SASE gibi yeni tekliflere yapılan yatırımların gelecekte çift haneli büyüme sağlaması bekleniyor.
- Cyberint satın almasının 4. çeyrek gelirlerine etkisinin minimal olması bekleniyor.
- Şirket, ağ güvenliği, e-posta güvenliği ve SASE çözümlerine odaklanarak büyüme yörüngesi konusunda temkinli bir iyimserlik sergiliyor.
Check Point Software Technologies Ltd., üçüncü çeyrek kazanç görüşmesinde dayanıklılık ve stratejik öngörü sergiledi. Ürün inovasyonuna ve stratejik satın almalara güçlü bir vurgu yapan şirket, siber güvenlik çözümlerine artan talebi karşılamak ve büyüme ivmesini gelecek mali yıla taşımak için iyi bir konumda bulunuyor.
InvestingPro Öngörüleri
Check Point Software Technologies Ltd. (CHKP), son kazanç raporu ve InvestingPro’dan elde edilen tamamlayıcı verilerle kanıtlandığı üzere finansal gücünü ve pazar dayanıklılığını göstermeye devam ediyor. Şirketin 2024’ün 3. çeyreği itibariyle son on iki ay için %88,62’lik etkileyici brüt kar marjı, operasyonel verimliliğini vurguluyor ve kazanç görüşmesinde rapor edilen güçlü performansla uyumlu.
InvestingPro İpuçları, Check Point’in “bilançosunda borcundan daha fazla nakit tuttuğunu” vurguluyor, bu da şirketin Cyberint gibi stratejik satın almaları finanse etme ve büyüme girişimlerine yatırım yapma kabiliyetini destekliyor. Bu finansal istikrar, Check Point’in SASE teklifleri ve AI altyapı güvenliği gibi alanlarda gelecekteki genişlemesi için çok önemli.
Şirketin agresif hisse geri alım programı, bir diğer InvestingPro İpucu, yönetimin Check Point’in içsel değerine olan güvenini ve hissedarlara değer döndürme taahhüdünü yansıtıyor. Bu, CEO Gil Shwed ve CFO Roei Golan’ın 4. çeyrek ve sonrası için sunduğu olumlu görünümle uyumlu.
InvestingPro İpuçlarına göre “son hafta büyük bir darbe alan” hisse senedine rağmen, Check Point’in temelleri güçlü kalmaya devam ediyor. Şirketin 22,61’lik fiyat/kazanç oranı (2024’ün 3. çeyreği itibariyle son on iki ay için düzeltilmiş), yatırımcıların hala büyüme beklentilerini fiyatlandırdığını gösteriyor, bu da yönetimin Infinity platformu ve yeni güvenlik teklifleri için iyimser projeksiyonlarıyla tutarlı.
Check Point’in finansal sağlığı ve pazar konumu hakkında daha derin bir anlayış arayan yatırımcılar için, InvestingPro burada bahsedilenlerin ötesinde 8 ek ipucu sunuyor ve yatırım kararlarını bilgilendirmek için kapsamlı bir analiz sağlıyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.
