The Ensign Group, Inc. (ENSG), 25 Ekim 2024 tarihindeki kazanç görüşmesinde rekor kıran bir üçüncü çeyrek açıkladı. Şirket, aynı mağaza gelirlerinde %7,3’lük bir artış ve aynı mağaza doluluk oranında yıllık bazda %2,8’lik bir artışla şu anda %81,7 olan önemli bir operasyonel büyüme rapor etti. Ensign Group’un yönetilen bakım nüfusu da önemli bir büyüme gösterdi; aynı mağaza ve geçiş operasyonları sırasıyla %9,1 ve %23,2 arttı.
Şirketin finansal öne çıkanları arasında seyreltilmiş hisse başına kazançta %20,7’lik bir artış ve çeyrek için toplam 1,1 milyar $ olan konsolide gelirlerde %15’lik bir artış yer alıyor. Ensign Group, 2024 kazanç rehberliğini seyreltilmiş hisse başına 5,46 $ ile 5,52 $ arasına yükseltti ve gelir rehberliğini 4,25 milyar $ ile 4,26 milyar $ arasına çıkardı.
Önemli Noktalar
- Ensign Group’un üçüncü çeyrek kazançları önemli operasyonel ve finansal büyüme gösterdi.
- Aynı mağaza doluluk oranı %81,7’ye yükseldi ve aynı mağaza operasyonları için gelir %7,3 büyüdü.
- Yönetilen bakım nüfusu aynı mağazalar için %9,1, geçiş operasyonları için %23,2 arttı.
- Şirket, 2024 kazanç rehberliğini seyreltilmiş hisse başına 5,46 $ ile 5,52 $ arasına yükseltti.
- Ensign, 1.279 yetenekli hemşirelik yatağı ve 20 yaşlı bakım ünitesi ekleyerek 27 yeni operasyon satın aldı.
- Colorado’daki RNCR gibi başarılı tesis geçişleri, doluluk oranının %63’ten %90’a yükselmesini sağladı.
- Arizona’daki Peoria Post-Acute & Rehabilitation, %20 gelir artışı ve %29 FVÖK artışı rapor etti.
- Şirket güçlü bir nakit rezervi ve düşük bir borç-FAVÖK oranı koruyor.
Şirket Görünümü
- Ensign, Q4 için istikrarlı marjlar ve artan doluluk oranı ile tutarlı bir görünüm bekliyor.
- Şirket, daha yüksek yetenekli karışıma doğru mevsimsel bir kayma öngörüyor.
- Q4’ün başlarında önceki bir uzlaşmayla ilgili önemli bir nakit ödemesi bekleniyor.
Olumsuz Öne Çıkanlar
- Şirket, Q4’te bir uzlaşma ödemesi nedeniyle önemli bir nakit çıkışına hazırlanıyor.
- Ticari yönetilen bakım ve Medicare Advantage’da sigortacı talep redleriyle ilgili devam eden zorluklar var.
Olumlu Öne Çıkanlar
- Ensign, sağlıklı bir satın alma hattı ve yeni operasyonların başarılı entegrasyonunu belirterek gelecekteki büyüme konusunda iyimser.
- Şirket, yönetilen bakım ortaklıklarına ve sigortacı talep redleri konusundaki yapıcı görüşmelere güveniyor.
Eksikler
- Kazanç görüşmesinde belirli eksiklikler vurgulanmadı.
Soru-Cevap Öne Çıkanları
- Suzanne Snapper, ek ödemelerin Medicaid oranları içindeki entegrasyonunu tartıştı.
- Chad Keetch, artan M&A hızını satıcı yorgunluğuna ve COVID sonrası istikrara bağladı.
- Barry Port, 2025 için büyüme fırsatları ve satın almalar ile organik büyüme arasındaki denge konusunda güven ifade etti.
Ensign’ın stratejik satın almaları ve disiplinli yaklaşımı, güçlü finansal performansına katkıda bulunmuştur. Şirketin yerel liderliğe ve satın alınan tesislerin potansiyeline odaklanması, operasyonel başarıya ulaşmada çok önemli olmuştur. Güçlü bir nakit rezervi ve düşük bir borç-FAVÖK oranı ile Ensign Group, sağlık sektöründe sürekli büyüme ve yatırımlar için iyi bir konumda bulunmaktadır.
InvestingPro Öngörüleri
Ensign Group’un güçlü üçüncü çeyrek performansı, InvestingPro’dan alınan birkaç önemli metrik ve öngörü ile uyumludur. Şirketin piyasa değeri 8,69 milyar $ olup, sağlık sektöründeki önemli varlığını yansıtmaktadır.
En dikkat çekici InvestingPro İpuçlarından biri, Ensign’ın 17 yıl üst üste temettü artırmış olmasıdır. Bu, etkileyici operasyonel büyümesini tamamlayan hissedar getirilerine olan bağlılığını göstermektedir. Bu tutarlı temettü artışı, şirketin güçlü finansal performansı ile birlikte, Ensign’ın finansal istikrarını ve hissedar dostu politikalarını vurgulamaktadır.
Şirketin Q2 2024 itibariyle son on iki ayda %17,12’lik gelir büyümesi, üçüncü çeyrekte rapor edilen %15’lik konsolide gelir artışını desteklemektedir. Bu sürdürülebilir büyüme yörüngesi, Ensign’ın son 12 ayda %61,11’lik dikkat çekici bir fiyat toplam getirisi gösterdiğini belirten bir InvestingPro İpucu ile daha da güçlenmektedir.
Ensign’ın güçlü operasyonel performansı değerleme metriklerine yansımaktadır. Şirket, Q2 2024 itibariyle son on iki ay için düzeltilmiş 37,58’lik bir F/K oranıyla işlem görmektedir. Bu, Ensign’ın yüksek bir kazanç çarpanıyla işlem gördüğünü öne süren InvestingPro İpucu ile uyumludur. Bu premium değerleme, şirketin tutarlı büyümesi ve yükseltilen kazanç rehberliği ile haklı çıkarılabilir.
InvestingPro’nun Ensign Group için 14 ek ipucu sunduğunu belirtmek önemlidir. Bu, yatırımcılara şirketin finansal sağlığı ve piyasa konumu hakkında kapsamlı bir analiz sağlamaktadır. Bu öngörüler, Ensign’ın son performansı ve gelecekteki büyüme için iyimser görünümü göz önüne alındığında özellikle değerli olabilir.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.
