Dijital sağlık hizmetleri pazarının liderlerinden Amwell (NYSE: AMWL), 1 Kasım 2024 tarihinde gerçekleştirdiği üçüncü çeyrek kazanç görüşmesinde finansal sonuçlarını ve stratejik girişimlerini ele aldı. CEO Dr. Ido Schoenberg ve CFO Mark Hirschhorn, şirketin performansı ve gelecek planları hakkında bilgiler verdi.
Amwell, ziyaret sayısında ve abonelik gelirlerinde hafif bir düşüşle karşılaşmasına rağmen, 61 milyon dolarlık istikrarlı bir toplam gelir ve iyileştirilmiş düzeltilmiş FAVÖK rapor etti. Şirket ayrıca, Savunma Sağlık Ajansı (DHA) sözleşmesinin 2024 yılı sonuna kadar tam olarak uygulanmasının beklendiğini ve 2026 yılına kadar nakit akışı pozitifliğine ulaşma hedefinde olduğunu duyurdu.
Önemli Noktalar
- Toplam gelir 61 milyon dolar seviyesinde sabit kaldı, abonelik geliri ise bir önceki çeyreğe göre %5 düştü.
- Düzeltilmiş FAVÖK, hem önceki çeyreğe hem de geçen yıla göre ilerleme kaydederek eksi 31 milyon dolara yükseldi.
- Amwell, 2024 yılı tam yıl gelir tahminini 247-252 milyon dolar ve düzeltilmiş FAVÖK tahminini 142-137 milyon dolar zarar olarak revize etti.
- Şirket yaklaşık 1,4 milyon ziyaret gerçekleştirdi, bu yıllık bazda %4,6’lık bir düşüşe işaret ediyor.
- Amwell’in bilançosu 245 milyon dolar nakit ve borçsuz olarak güçlü kalmaya devam ediyor.
- 2025 yılı için gelecek dönem rehberliği, Şubat 2025’teki bir sonraki kazanç görüşmesinde verilecek.
Şirket Görünümü
- Amwell, maliyet uyumu ve verimliliğe odaklanarak 2026 yılına kadar nakit akışı pozitifliğini hedefliyor.
- Şirket, DHA’nın birleştirilmiş planlanmış ziyaretlerini 2024 yılı sonuna kadar tam olarak uygulamayı bekliyor.
- Hizmet entegrasyonunu geliştirmek için üçüncü taraf sağlayıcılarla gelir paylaşımı fırsatları araştırılıyor.
- 2025 yılı için rehberlik, 2024 yılı dördüncü çeyrek sonuçlarının açıklanması sırasında paylaşılacak.
Olumsuz Noktalar
- Şirket, büyüme yatırımlarında potansiyel bir azalmaya işaret eden satış ve pazarlama giderlerinde düşüş yaşadı.
- Hasta ziyaretlerindeki azalma, gelir beklentilerinin revize edilmesine yol açtı.
- Abonelik geliri, bir önceki çeyreğe göre %5 düşüş gösterdi.
Olumlu Noktalar
- Düzeltilmiş FAVÖK iyileşme gösterdi, bu da daha iyi maliyet yönetimine işaret ediyor.
- Amwell’in bilançosu, önemli nakit rezervleri ve borçsuz durumuyla güçlü.
- Yeni sözleşmelerin 2025 yılında abonelik geliri büyümesine önemli katkı sağlaması bekleniyor.
Hedef Altı Performanslar
- Şirket, ziyaret projeksiyonlarını kaçırdı ve geçen yıla göre %4,6’lık bir düşüş yaşadı.
- Abonelik geliri, şirketin büyüme odağının aksine hafif bir düşüş yaşadı.
Soru-Cevap Öne Çıkanlar
- Şirket, ortaklıklar yoluyla yönlendirme yeteneklerini paraya çeviriyor ve ek gelir akışları sağlıyor.
- Amwell, GLP-1 ilaç çözümlerinde uzmanlaşmıyor ancak çeşitli programlara erişimi kolaylaştırıyor.
- Yeni sözleşmelerden elde edilen abonelik gelirinde güçlü bir büyüme var ve bunun dördüncü çeyrekte artması ve 2025 için olumlu bir görünüm sağlaması bekleniyor.
- Şirket, müşteri ilişkilerini geliştirmek ve değer bazlı bakım yönündeki pazar trendleriyle uyumlu hale gelmek için çalışıyor.
Amwell’in üçüncü çeyrek kazanç görüşmesi, hem zorlukları hem de uzun vadeli büyümeye yönelik stratejik hamleleri vurguladı. İstikrarlı bir toplam gelir ve iyileştirilmiş düzeltilmiş FAVÖK ile şirketin finansal sağlığı istikrarlı görünüyor.
DHA sözleşmesinin yaklaşan tam uygulaması ve abonelik gelirine odaklanma, Amwell’in ileriye dönük stratejisinin kilit noktaları. Şirket 2025 yılı rehberliğini paylaşmaya hazırlanırken, yatırımcılar ve paydaşlar, Amwell’in planlarının gelişen dijital sağlık hizmetleri ortamında nasıl şekilleneceğini yakından takip edecekler.
InvestingPro Öngörüleri
Amwell’in son kazanç görüşmesi, şirketin zorluklarla başa çıkarken kendisini gelecekteki büyüme için konumlandırdığını gösteriyor. InvestingPro verileri ve ipuçları, şirketin finansal durumu ve pazar performansı hakkında ek bağlam sağlıyor.
En son verilere göre, Amwell’in piyasa değeri 135,67 milyon dolar olup, bu dijital sağlık hizmetleri pazarındaki mevcut konumunu yansıtıyor. Şirketin 0,37’lik fiyat/defter değeri oranı, hisse senedinin defter değerine göre düşük değerlenmiş olabileceğini gösteriyor ve bu, şirketin stratejik girişimlerini ve gelecek görünümünü dikkate alan değer yatırımcıları için ilgi çekici olabilir.
InvestingPro İpuçları, Amwell’in bilançosunda borcundan daha fazla nakit tuttuğunu vurguluyor, bu da şirketin rapor ettiği 245 milyon dolarlık güçlü nakit pozisyonu ve borçsuz durumuyla uyumlu. Bu finansal esneklik, Amwell’in 2026 yılına kadar nakit akışı pozitifliği hedefine ulaşma çalışmalarında kritik öneme sahip olabilir.
Bununla birlikte, başka bir InvestingPro İpucu’nun belirttiği gibi, Amwell’in hızla nakit tükettiğini not etmek önemlidir. Bu gözlem, kazanç görüşmesinde rapor edilen 31 milyon dolarlık negatif düzeltilmiş FAVÖK ile tutarlıdır. Şirketin maliyet yönetimini ve verimliliğini iyileştirmeye odaklanması, bu nakit tüketim oranını ele almada kritik öneme sahip olacaktır.
InvestingPro verileri, 2024 yılı ikinci çeyreği itibarıyla son on iki ay için 254,91 milyon dolarlık gelir ve aynı dönemde %7,27’lik bir gelir büyüme oranı düşüşü gösteriyor. Bu gelir büyümesindeki düşüş, şirketin 2024 yılı için revize edilmiş rehberliğinde ve rapor edilen abonelik gelirindeki düşüşte yansıtılıyor.
Olumlu bir not olarak, InvestingPro verilerine göre Amwell son üç ayda %20,47’lik güçlü bir getiri gösterdi. Bu performans, DHA sözleşmesinin beklenen tam uygulaması gibi şirketin stratejik hamleleri konusunda piyasa iyimserliğinin bir göstergesi olabilir.
Daha kapsamlı bir analiz arayan yatırımcılar için InvestingPro ek ipuçları ve öngörüler sunuyor. Amwell için 8 tane daha InvestingPro İpucu mevcut ve bunlar şirketin finansal sağlığı ve pazar konumu hakkında değerli bir bakış açısı sağlayabilir.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.
